• 1. 中国芯机遇
    • 2. 目 录 一步慢,步步慢生物芯片,下一个“芯”未来创投“芯”“钱”景 人才战略创新机制,放水养鱼 通信芯片:亟待摆脱“被剥削”状态汽车芯片国产化的新机遇 国产AI芯片:崛起时更应回归理性“芯”概念股突围
    • 3. 3国产芯片简史一步慢,步步慢
    • 4. 4国产芯片简史20世纪60年代,国外对于芯片的应用已较为广泛。从国际上普遍应用端的分布来看,芯片大致可分为五类:一是通信芯片;二是计算机芯片;三是汽车类芯片;四是消费类芯片;五是工业控制芯片。 企业的研发成本需要产品走向市场才得以循环获得。 国产芯片要奋起直追,不仅因为要去抢占国际市场,更重要的是保证国家信息安全。 从全球看,能够做芯片的只有6个国家或地区,美国、欧盟、日本、韩国、中国大陆和中国台湾。
    • 5. 5人才为何短缺?产学研用,需要创新机制人才战略:创新机制,放水养鱼变革评价体系,筑好巢穴引凤来
    • 6. 6一、人才为何短缺?人才的孵化和成长需要形成良好的生态圈,这与我国人才的培养机制、管理制度、评价体系,人才成长所需的良好社会福利、平等透明竞争的商业环境,甚至是政府、学校、企业、人才各自的诉求,都有着莫大的关系。 由于芯片是自成体系的小生态,人才可以自主培养,产学研一手由国家投资,行政管理层一直试图用苏联模式发展,人才走体制内如评职称和荣誉的激励道路,但总体上不顺畅,上下利益分割,形不成大家在一块干事的氛围,效率不高。
    • 7. 7二、产学研用,需要创新机制针对我国芯片人才方面的短板,要扭转整个行业的人才发展劣势,还需要从人才培育的底层机制着手,进一步打通产学研用的联接与融合。具体来说,可以从引进、培养、合作、评价等方面入手。 基于全球分工协作产业链,应发挥我们的长项,高效利用、整合全球比较优势资源。首先,加强引进工业人才,市县人才的国际化。其次,要特别主要产学沿研用的紧密结合。最后,要逐步培养创新机制。
    • 8. 8三、变革评价体系,筑好巢穴引凤来 对于市场化的芯片,学校和科研院所除了基础研究之外,还要特别增强以产品应用和市场机制为导向的实践性研究,并且持之以恒。 要尊重一线技术人才,给核心技术人员解决房子、子女入学等后顾之忧,让研发人员过上有尊严的生活。 美国将大学布局在一些中小城市,以此均衡人才的分布,也值得我国借鉴。 此外,引入成功的教育模式,人才更加自由流动的商业环境,对知识产权及私有产权的保护等,也是促进芯片产业长久发展不可缺少的要素。
    • 9. 9部分产品可与国际水平比肩抢占5G市场,布局物联网通信芯片:亟待摆脱“被剥削”状态
    • 10. 10一、部分产品可与国际水平比肩中国从2000年以后才真正做出可以商业化的基带芯片。到4G时,我国通信芯片的研制水平开始跟上国际步伐。 中国在无线移动通信技术和芯片核心技术方面的专利越多,国产通信芯片就越能掌握市场的主动权。 此外,中国拥有全球最大的消费群体,终端市场需求潜力巨大。 2018年4月底,国家主席习近平调研武汉长江存储和烽火通信。这释放了强烈的信号,即中国要坚持在核心技术上的自主。国内的芯片企业,想要进入国际第一梯队,不能依靠单打独斗,一定要在中国集成电路优渥的产业土壤中发展壮大。
    • 11. 11二、抢占5G市场,布局物联网当前,信息通信技术仍在不断前进,而相应的芯片技术也需要不断发展。这是科学研究和产业应用的未来方向。 中国芯片企业要把握2020年5G商用的重要时间节点,不断测试和完善基带芯片设计,实现5G系统和终端芯片的同步完成熟,快速占领5G市场的制高点。
    • 12. 12国产汽车芯片的尴尬因安全性导致的壁垒汽车芯片国产化的新机遇新能源汽车芯片迎来新机会自动驾驶带来的新机遇前路在哪里?
    • 13. 13一、国产汽车芯片的尴尬从产业链上来看,汽车芯片企业算是汽车主机厂的三级供应商。一般汽车主机厂不会涉足芯片研发。然而,有危机意识的厂商,会通过并购相关企业来布局芯片。 以汽车的核心部件—发动机的控制器芯片为例,目前主要都依靠进口,这也说明,目前我国集成电路产业,在可控的产业供应链中能力不足。议价能力、被服务的能力都受到制约。同时,也造成了我国民族汽车产业获取的利润极为有限。
    • 14. 14二、因安全性导致的壁垒汽车芯片企业一旦芯片出现问题,需要整车召回。这也导致一种壁垒,即整车厂出于安全的考虑,选择最成熟的一级供应商(如零部件解决方案的供应商)。后者在选择零部件时,也会倾向选择更成熟的产品,国产芯片可能进不了一级供应商的体系,更难进入整车厂的体系。那么,谁来使用国产芯片,就成了一道难解的题目。
    • 15. 15三、新能源汽车芯片迎来新机会新能源汽车的发展,会给国产供应商带来两大机会,一是功率器件方面,二是给电池管理带来了新机会。 尽管汽车芯片是最难突破的,但也给芯片在新能源汽车领域的应用带来一些突破。 未来在汽车芯片方面,南京华威智能汽车系统有限公司董事长孙海东将专注于两个垂直方向:一是希望用5-7年的时间,完成清洁能源增程器发动机上控制芯片的国产化;二是参与研发将来很可能受制于国外供应商的新能源汽车功率半导体芯片。
    • 16. 16四、自动驾驶带来的新机遇在人工智能时代,基于应用场景驱动、计算构架预算法协同设计的芯片开发理念才能顺应潮流。 相比传统汽车,ADAS(高级驾驶辅助系统)对于汽车芯片的功能安全要求更高,同时要求芯片具备高计算量、高宽带、高频率、高吞吐率以及异构设计等特性。 随着人工智能技术的发展和应用,汽车芯片要求更好地支持深度学习算法和模型。目前,国内企业可以考虑立足国情,从感知环节入手,抢占AI感知芯片的发展机遇。
    • 17. 17五、前路在哪里?由于汽车产业的带动效应大,国家可以考虑通过集成电路大基金等加大对汽车芯片研发企业的支持力度,同时引导社会资本加大对汽车芯片研发企业的投入。此外,引导芯片企业加强与主机厂、核心零部件供应商的对接,围绕应用需求找准产品定位,寻求差异化竞争,加快推进商业化应用。 首先,采用系统工程方法进行顶层规划,优先做到总体可控,进而逐步实现自主可控。其次,围绕产业需求,加强资源对接和整合,寻求差异化竞争,加快推进商业化应用。最后,加强人才引进和培养,聚焦芯片安全,建立车规级芯片的标准体系及测试规范。
    • 18. 18AI公司的新壁垒?国产AI芯片:崛起时更应回归理性“中国芯”有望弯道超车语音芯片赛道格局明显在芯片热潮中回归理性
    • 19. 19一、AI公司的新壁垒?2017年,谷歌的TPU芯片在AlphaGO上得到成功应用,业界才意识到芯片对于AI行业的重要性。 如今,各个AI初创公司之间,软件算法的差异化正在拉平,同质化竞争不可避免,芯片已经成为新的竞争壁垒。
    • 20. 20二、“中国芯”有望弯道超车从市场需求来看,目前AI芯片主要分三类:一是面向人工智能企业及实验室研发阶段的Training(训练)需求;二是通过云端提供服务的主流人工智能应用;三是面向设备短腿里市场都需要高度定制化、低功耗的AI芯片产品。 相比传统芯片行业,AI芯片在自主技术研发、建立芯片应用场景上与全球时间几乎同步,AI芯片领域蕴藏着“中国芯”弯道超车的机会。
    • 21. 21三、语音芯片赛道格局明显随着语音交互的涌现,诞生了一个新的行业——语音芯片行业。目前国内语音芯片市场竞争生态多样化,其中大部分语音芯片公司在自主研发新架构的AI芯片。 在语音AI芯片百家争鸣的形势下,如何才能突出重围?第一,要有过硬的技术;第二,要有明确的方向;第三,要在供应链指标里面找到最适合自己的;第四,先发优势很重要。
    • 22. 22四、在芯片热潮中回归理性中国要想在AI芯片赛道上跑得更快、更远,就要有打长期攻坚战的心态。首先,应该理性地看待整个芯片产业的问题,抓住核心关键点,从长期战略来看待这个行业。其次,行业巨头应该发挥带头作用,以更加开放的心态促进国内芯片生态的发展。最后,创业公司的资源有限,最重要的是如何发挥自己的长处,通过芯片研发带动公司业务。
    • 23. 23什么是生物芯片?生物芯片:下一个“芯”未来与国际同步,点上开花做好准备,迎接挑战百家争鸣,市场广阔
    • 24. 24一、什么是生物芯片?生物芯片可广泛应用于生物学实验、生物分析以及医学检测等。 生物芯片通常分为两类:基因芯片和蛋白质芯片。 生物芯片的发展和应用都还在初级阶段。其主要应用与生物学和医学分析。
    • 25. 25二、与国际同步,点上开花从2000年开始,我国陆续投入了大笔资金对生物芯片的系统研发给予了支持,建立了北京国家芯片工程中心、上海国家芯片工程中心。由此形成了以北京、上海两个国家工程研究中心为龙头,天津、西安、南京、深圳、哈尔滨等地50余家生物芯片研究机构和百余家生物芯片企业的市场格局,并取得一系列的研究成果。 国产生物芯片技术的发展总体上与国际同步,并且我们也自成特色。生物芯片已实现了产业化,但目前的现状是DNA芯片的产业化较为普及,微流控芯片和蛋白质芯片则相对滞后,尤其是蛋白质芯片的产业化应用有较大的提升空间。
    • 26. 26三、做好准备,迎接挑战 中国的生物芯片发展,一定要注意支撑生物芯片的基础核心技术。 国家在大力推进工业4.0的同时,能在高精密机械技术方面取得突破。 政府要积极通过融资、技术转让、参股、产业合作、股权合作等多种形式和渠道,进行生物芯片技术和个体化医疗产业的扩大和集成,形成先进的生物芯片技术和个体化医疗产业集群。 要推动生物芯片的发展,应该打通转化应用的三个环节(需求用户,研究团队、推广企业),形成良性循环。
    • 27. 27四、百家争鸣,市场广阔 生物芯片未来将是一个拥有广阔发展空间的产业。在技术研究中,生物芯片可能会分属不同科系,他们都从各自的角度进行相应的应用和探索。这是一个正处于百家争鸣、百家齐放的行业,最后各行业的研究必将融合发展,形成一个更广发的产业和应用市场。
    • 28. 28一朝被咬创投“芯”“钱”景十赌一赢不如肥皂?
    • 29. 29一、一朝被咬上一个芯片产业周期的典型特征:芯片公司的产品市场打不开,最终导致很多投资人黯然离场。 从最早的计算机,到上世纪90年代中后期开始出现的手机,可以说手机和电脑是芯片两个最大的应用场景,也是原来的芯片企业主要能提供产品和赚钱的地方。 这样的应用场景带来两个挑战;第一,通用计算平台用到的芯片产品竞争非常激烈。第二,这些应用到的为数不多的芯片,又是一个竞争极其激烈的市场,挑战更大。
    • 30. 30二、十赌一赢对于芯片类创业公司,现在的融资环境可以用“非常好”来形容。 行业开始变得比以前热很多,对从事芯片研发的创业公司来说好坏参半。好的事情是投过的企业未来融资会更顺利,但挑战在于,这个行业的整体估值会变贵,对将来其再投会有阻碍,竞争也会更激烈。
    • 31. 31三、不如肥皂?在新片投资坎坷中,有相当一部分人认为芯片是不赚钱的,甚至说还不如卖肥皂。 芯片行业在持续创新能力的要求上更为严格,真金实银的投入是技术研发的基础。 政府应适当放宽投资条件,关注中前期的初创企业,引导芯片行业健康发展。
    • 32. 32“芯”板块行情涌动“芯”概念股突围“芯”走势动能分化“芯”蓝海在细分领域
    • 33. 33一、“芯”板块行情涌动今年4月,芯片领先科技股爆发,集成电路板块跟风大涨。 在政策的推动下,资本支持也进一步加大,截至2017年上半年,地方政府设立的集成电路投资规模已超过3000亿元。 各种“大基金”也纷纷募集推进。大型芯片企业也在试图撬动更多资本。
    • 34. 34二、“芯”走势动能分化 国家政策的大力支持、市场需求的稳健增长和技术应用的演进,促使中国集成电路产业面临良好的发展机遇,这也是市场大力炒作的原因。 发展芯片产业还是应该由政府主导,资本市场是以盈利为重要考核指标,而不是以科技含量的高低为标准。 政府要针对整个行业出台一些政策,例如税费、研发投入等,而不是针对某个企业。
    • 35. 35三、“芯”蓝海在细分领域受巨大的市场需求影响,芯片上下游细分领域都将成为二级市场新蓝海。由于半导体的高科技含量以及高附加值,这个行业通常伴随着高毛利率以及高门槛。一方面,政务行业对芯片应用需求巨大。另一方面,物联网带动的芯片需求不容小觑。 此外,受益于全球芯片产能向中国转移和国家战略支持,中国晶圆厂建设提速,半导体设备环节有望受益。